中國經濟網北京8月25日訊 今日下午3點上海證券交易所(以下簡稱“上交所”)首次嘗試利用微博平臺舉行新聞發布會,上交所新聞發言人通過上交所官方微博就“光大證券8·16事件”答記者問。發布會采用線上、線下雙通道提問方式。線上提問通道于中午12點開啟。有記者詢問:“境外市場近年陸續有發生“烏龍指”事件,請問相關交易所是如何處置?”
以下為上交所新聞發言人文字實錄:
“烏龍指”是證券市場的一個習慣說法,一般理解為因股票交易員操作失誤或技術系統故障,向交易系統發出不符合自身交易意愿的價格、數量、買賣方向交易訂單的情況的統稱。從“烏龍”訂單性質的角度可以分為訂單價格錯誤、訂單數量錯誤、訂單價格和數量同時錯誤。
從“烏龍”訂單產生原因角度可以分為人為操作因素和技術系統故障兩大類。在證券市場上,或大或小的“烏龍指”每天都在發生,引起人們關注的只是那些規模較大、影響較廣的案例。
從國際情況來看,各國交易所都按照本國證券法律、監管要求和交易規則處置“烏龍指”。由于各國法律制度和各交易所交易規則不同,處置方法并沒有統一的標準,處置方式也各有差異。總的看,對近年來頻頻發生的“烏龍指”事件,境外交易所的處置方式有以下幾個特點:
第一,對于“烏龍指”訂單達成的交易,除存在價格明顯錯誤且達到規定的標準(錯價幅度、錯價交易金額等)的交易予以撤銷外,多數境外交易所不會輕易認定交易無效,大多采用責任方自行承擔損失的方式予以處理;第二,除非“烏龍指”交易引發的價格波動觸發了“市場熔斷機制”,境外交易所通常不采取臨時停市措施;第三,從交易所盤中提示性公告情況來看,對于訂單數量錯誤類型的“烏龍指”交易,由于難以判斷,交易所較難在盤中做出提示性公告;對于極端訂單價格錯誤類型的“烏龍指”交易,判斷相對容易,交易所通常會及時發布提示性公告。
具體情況如下表: