對于有子女在上學的家庭而言,新學年剛剛開始,往往意味著必須面對學費這一筆不小的開支。但記者了解到,許多投資者開始使用一年定期開放債券基金,對學費等固定支出項目進行理財規劃。目前正在發行的諾安泰鑫一年定期開放債券基金受到追捧,即在一定程度上受益于家長們理財意識的覺醒。
業內人士認為,一年定期開放債券基金之所以適合管理學費,在于其恰好能夠滿足學費支出的特點。一般來說,學費是以年為周期的固定支出,每年的額度均有略有上漲,且屬于固定的硬性支出項目。因此,學費支出的特點在于低風險、穩定收益、以年為單位的支出周期。而一年定期開放基金每年開放一次,其流動性周期與學費支出一致。據Wind數據顯示,今年上半年,定期開放債基的平均年化收益為6.6%,領先平均年化收益率分別為5%的普通債基和4.5%的銀行理財產品。能夠滿足學費支出的收益需求。同時,由于此類基金主要投資于債券市場,風險很低,也符合學費支出對投資風險的要求。
據Wind數據統計,今年以來,定期開放債基發行現井噴態勢。今年上半年定期開放債基新成立數量達到23只,接近去年14只總量的兩倍。諾安基金相關負責人也表示,許多投資者認購諾安泰鑫一年定期開放債券基金,正是因其能夠很好的管理學費等具有固定周期的支出項目。
比如對于每年有固定旅行計劃的投資者,其支出特點在于對金額有確定的需求以保證旅行質量,同時支出周期相對固定。因此,諾安泰鑫等一年定期開放債券基金因風險低、收益穩健的特點,既可望保證投資者的旅行預算不會縮水,還有希望獲得額外回報以提高預算。同時,每年開放一次的特點也符合旅游計劃準備基金對支出周期的要求。
對于一年后有房屋裝修、生育寶寶等大額支出的投資者而言,則往往因為對金額有要求而不能接受投資虧損,對支出時間有要求而需要流動性周期能夠匹配,同時需要一定的收益來應對不可預計支出。一年定期開放債券基金因低風險、一年開放一次以及可望實現理想回報的特點,也同樣適合管理此類大額支出的準備金。
還有一些對閑置資金有保值需求的投資者,其要求投資理財產品的需求是回報需至少戰勝CPI,流動性要求不高但需要能夠應對不可預計支出。這些需求都有望通過一年定期開放基金滿足。