今年3月15日，央視3 15晚會(huì)曝光了多個(gè)交易平臺(tái)設(shè)置“白銀現(xiàn)貨”陷阱令投資者產(chǎn)生巨額虧損的騙局。央視借助于3 15這個(gè)時(shí)機(jī)集中曝光，說明此類交易受到廣泛關(guān)注，也說明此類騙局非常典型。

　　然而必須指出的是，此類騙局并非消費(fèi)騙局，而是投資騙局;該領(lǐng)域與消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)方面的法律無關(guān)，而是由證券期貨等投資領(lǐng)域的法律來規(guī)范。據(jù)記者了解，2011年初，國內(nèi)有法院開始受理因投資“現(xiàn)貨”金銀而產(chǎn)生糾紛的民事案件。此類案件屬于新型案件，盡管法院判令向投資者返還本金是大勢(shì)所趨，但投資者維權(quán)的道路并不輕松。

　　炒銀受害案例

　　案例一

　　上海呂女士三年炒“白銀”虧損250多萬元，還連累兩個(gè)朋友

　　今年2月份，記者收到上海呂女士的投訴。呂女士從1996年開始投資股票，2012年10月，她通過朋友介紹到一家叫青島華銀的貴金屬投資公司開戶，在不到8個(gè)月的時(shí)間里所投入56萬全部虧損。在做交易的過程中，該青島公司上海的一家分公司負(fù)責(zé)人方某積極游說呂女士做居間商，代理客戶開戶業(yè)務(wù)。呂女士便投入70多萬元設(shè)立了一家代理公司。方某告知代理商除賺取客戶交易手續(xù)費(fèi)外，還可以分頭寸。呂女士認(rèn)為這種做法有違創(chuàng)業(yè)初衷和商業(yè)道德，于是和青島華銀公司的另一家會(huì)員單位簽了只分手續(xù)費(fèi)的代理協(xié)議。令呂女士意外的是，呂女士的兩位朋友通過其開戶，在青島華銀公司炒“白銀現(xiàn)貨”，后交易系統(tǒng)經(jīng)常出現(xiàn)卡盤、滑點(diǎn)、網(wǎng)絡(luò)遲延等不能正常下單的異常情況。在不到2個(gè)月的時(shí)間里，一個(gè)投入的10萬的只剩1600元，另一個(gè)投入的65萬的只剩1.9萬元了!呂女士最初還以為是投資人是因手法不好、缺少經(jīng)驗(yàn)、行情判斷失誤等自身原因才虧的，后來一打聽才發(fā)現(xiàn)身邊炒金銀等現(xiàn)貨的幾乎都在虧錢。呂女士經(jīng)過調(diào)查，發(fā)現(xiàn)青島華銀公司所宣傳的政府批文根本不存在;呂女士從交易軟件提供商還發(fā)現(xiàn)，交易軟件后臺(tái)完全是青島華銀公司所操控的，客戶大額盈利或出金都會(huì)被自動(dòng)警報(bào)，呂女士方才悟出原來這是一個(gè)投資陷阱。呂女士四處投訴無門，到青島討說法時(shí)還遭到對(duì)方的嘲笑。呂女士在近三年的時(shí)間里炒“白銀”、賠償、開公司虧損高達(dá)250多萬元，被迫變賣房產(chǎn)四處籌款還債，生活陷入困境。

　　案例二

　　在“現(xiàn)貨白銀漲跌均能獲利”的誘惑下，南京張先生2個(gè)月虧損42萬

　　南京的張先生告訴記者，他是某知名證券軟件提供商的忠實(shí)用戶，對(duì)該上市公司的軟件服務(wù)非常信任。2013年底，張先生經(jīng)自稱是該軟件提供商業(yè)務(wù)員的推銷電話，稱該上市公司設(shè)在上海的子公司全資收購了天津某貴金屬交易公司，該天津貴金屬公司是天交所會(huì)員單位，有政府批準(zhǔn)文件，可以經(jīng)營“現(xiàn)貨白銀”;業(yè)務(wù)員稱，“現(xiàn)貨白銀”可以雙向交易，漲跌均能獲利，可用一定比例資金進(jìn)行杠桿操作，以小博大。基于對(duì)該上市公司的信任，張先生通過網(wǎng)絡(luò)方式在該天津公司開戶，自2013年12月至2014年1月不到兩個(gè)月的時(shí)間里，虧損高達(dá)42萬元!張先生發(fā)現(xiàn)，該天津公司在開戶和交易的過程中存在多處違規(guī)行為。張先生和該天津公司及其代理商多次交涉，均未討回?fù)p失。

　　案例三

　　江西諶先生是公司職員，炒現(xiàn)貨中不斷追加投資結(jié)果虧損100萬元

　　江西諶先生是這樣“上套”的。2013年1月初，他在單位上班時(shí)，突然接到業(yè)務(wù)員的推銷電話，問其是否了解“現(xiàn)貨白銀”。諶先生表示不明白，業(yè)務(wù)員稱可以先開戶，不做實(shí)盤交易，慢慢了解;且該交易平臺(tái)該獲得過省政府批準(zhǔn)，交易資金絕對(duì)安全合法。諶先生經(jīng)不住業(yè)務(wù)員再三游說，到廣交所某會(huì)員單位開戶并入金3萬元炒白銀，交易保證金比例為8%。諶先生沒有經(jīng)驗(yàn)，不到一星期便虧損4千多元。業(yè)務(wù)員稱是因?yàn)橘Y金太小不好操作，要想辦法加大資金量，三五十萬是比較合適的。諶先生于是追加資金，不料不出三個(gè)月就虧損63萬!諶先生不服，轉(zhuǎn)戰(zhàn)江蘇南京某平臺(tái)，做33倍杠桿的。該平臺(tái)所提供的“指導(dǎo)老師”稱5至7月有大行情，跟系統(tǒng)做單能大賺。諶先生再次籌集資金炒銀，不料2013年6月7日“非農(nóng)之夜”遭遇強(qiáng)行平倉，一分鐘內(nèi)虧損37萬!同年8月份時(shí)，諶先生的交易賬號(hào)又兩次被人惡意刷單，第一次在入金次日虧損13萬多，第二次賬戶內(nèi)的4萬多被刷后只剩6千多。之后諶先生又在北京和安徽某平臺(tái)炒銀試圖回本，均遭到類似的情況，只虧不賺。諶先生因?yàn)槌础般y”，賣掉房產(chǎn)，欠下巨額外債，生活跌入谷底。為了討回?fù)p失，諶先生兩次前往南京，和其他虧損投資者找交易平臺(tái)協(xié)商談判均無果而終。諶先生向多個(gè)政府部門遞交投訴材料也如泥牛沉海，杳無音訊。

　　法制日?qǐng)?bào)記者經(jīng)調(diào)查發(fā)現(xiàn)，有類似遭遇的投資人不在少數(shù)，投資人虧損少的有幾千，多的高達(dá)上千萬!一些虧損投資者在知名論壇發(fā)貼、自發(fā)組建QQ群，商討維權(quán)方式。也有一些投資者本著“愿賭服輸”的態(tài)度，自認(rèn)倒霉。

　　維權(quán)之路

　　被騙投資者遇到虧損后，很難通過心平氣和的方式挽回投資損失。少數(shù)虧損不多的投資者到交易平臺(tái)或會(huì)員單位“鬧”回了部分損失;多數(shù)投資者特別是虧損數(shù)額較大的投資者多次去討要也沒有結(jié)果;有些人甚至采取了過激手段，引發(fā)社會(huì)矛盾和事件。

　　維權(quán)之路為何如此艱難?業(yè)內(nèi)人士稱，常見的法律途徑有三種：刑事報(bào)案、行政投訴、民事訴訟。根據(jù)相關(guān)媒體報(bào)道，在非法交易平臺(tái)領(lǐng)域內(nèi)被查處過的刑事案件不多，比較有影響的是2004年的上海聯(lián)泰黃金制品有限公司非法經(jīng)營案、2007年浙江世紀(jì)黃金制品有限公司非法經(jīng)營案、2012年湖南維財(cái)大宗貴金屬交易所有限公司非法經(jīng)營案。法院均認(rèn)定相關(guān)經(jīng)營者的行為構(gòu)成非法經(jīng)營罪，而不是詐騙罪，對(duì)被告人判處了有期徒刑。法院同時(shí)認(rèn)定相關(guān)投資者參與對(duì)賭也存在過錯(cuò)，因此沒有判決返還財(cái)產(chǎn)，相關(guān)交易資金被法院罰沒。由于查處非法交易平臺(tái)需由省級(jí)政府出面，人民銀行、證監(jiān)部門、工商部門、商務(wù)部門等多個(gè)部門共同配合，故走行政投訴的途徑又容易陷入多頭管理、職權(quán)不明的狀態(tài)，很難取得實(shí)際效果。

　　那么，“現(xiàn)貨白銀”交易在民事上應(yīng)如何認(rèn)定呢?為此，本報(bào)咨詢了已代理多例貴金屬交易糾紛案件的北京市合川律師事務(wù)所王德怡律師。王律師告訴本報(bào)，“當(dāng)前市面上的‘現(xiàn)貨’投資平臺(tái)多為虛擬對(duì)賭平臺(tái)。一些不法分子設(shè)立投資公司，組建網(wǎng)站、定制電子盤交易軟件、誘騙投資者入金炒‘白銀’及其他貴金屬、農(nóng)產(chǎn)品或大宗商品，再通過操控交易軟件使投資者虧損，非法經(jīng)營牟取暴利。這類公司既提供交易平臺(tái)，也是交易的一方，同時(shí)充當(dāng)了裁判員和運(yùn)動(dòng)員。雖然名為‘現(xiàn)貨’，但同現(xiàn)貨相比有區(qū)別：首先，這類交易沒有標(biāo)的物的交付，也沒有現(xiàn)貨中才有的物流、運(yùn)輸和倉儲(chǔ)行為。現(xiàn)貨交易必然要求以轉(zhuǎn)移標(biāo)的物所有權(quán)為根本目的，參與此類交易的目的僅是通過價(jià)格漲跌而套利。其次，交易對(duì)象已完全獨(dú)立于商品或權(quán)益本身，而是以某種商品或權(quán)益為基礎(chǔ)、規(guī)定在將來某一時(shí)間和地點(diǎn)交割一定數(shù)量標(biāo)的物的合約。第三，其風(fēng)險(xiǎn)率控制方式、平倉方式和期貨大同小異。因此，此類交易的本質(zhì)是買空賣空的非法期貨交易，叫‘現(xiàn)貨’是蒙騙投資者所采取的障眼法，是一種掛羊頭賣狗肉的欺詐宣傳。”

　　令投資者欣慰的是，已有法院和仲裁機(jī)構(gòu)陸續(xù)認(rèn)定此類交易無效，判令返還投資者本金。“司法途徑盡管費(fèi)時(shí)費(fèi)力,畢竟為部分上當(dāng)受騙的投資者提供了一條可行的維權(quán)道路。”王德怡律師說:“從事期貨交易必須取得證監(jiān)會(huì)審批的經(jīng)營許可證，少數(shù)平臺(tái)對(duì)省政府金融辦的所謂批復(fù)文件進(jìn)行歪曲解讀并當(dāng)作擋箭牌是無效的。目前我國合法的期貨交易所只有四個(gè)：上海期貨交易所、大連商品交易所、鄭州商品交易所、中國金融期貨交易所，其上市品種十分有限。投資者應(yīng)當(dāng)選擇正規(guī)合法的期貨交易場(chǎng)所進(jìn)行交易，事先防范最重要。”

　　短評(píng)：市場(chǎng)清理整頓刻不容緩

　　繼《國務(wù)院關(guān)于清理整頓各類交易場(chǎng)所切實(shí)防范金融風(fēng)險(xiǎn)的決定》(國發(fā)[ 2011] 38 號(hào))、《國務(wù)院辦公廳關(guān)于清理整頓各類交易場(chǎng)所的實(shí)施意見》(國辦發(fā)[2012]37號(hào))之后，2013年12月23日，證監(jiān)會(huì)等六部門聯(lián)合下發(fā)《關(guān)于禁止以電子商務(wù)名義開展標(biāo)準(zhǔn)化合約交易活動(dòng)的通知》(2013證監(jiān)會(huì)74號(hào)文)，要求各省清理整頓非法交易場(chǎng)所和交易平臺(tái)。由于部分平臺(tái)在設(shè)立和經(jīng)營過程中得到某些地方政府的庇護(hù)，清理整頓過程必定困難重重。但是，非法現(xiàn)貨交易平臺(tái)作為一種精心設(shè)計(jì)的新型騙局，令許多人傾家蕩產(chǎn)，嚴(yán)重影響社會(huì)和諧穩(wěn)定，干擾正常市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)秩序，對(duì)其清理整頓刻不容緩。

　　在此，本報(bào)也提醒廣大投資者在選擇投資產(chǎn)品前一定要擦亮眼睛，避免因上當(dāng)受騙。如果不小心掉進(jìn)陷阱，也應(yīng)堅(jiān)定維權(quán)信心，采取法律措施挽回?fù)p失。