1、追隨趨勢：絕對不要一廂情愿認為某一價位是高價區和低價區，自以為是的“逢高賣，逢低買”,抄底、摸頂都是非常危險的。理查.丹尼斯認為能判斷對的只是市場可能走的方向，但朝某個方向究竟走多少得由市場去決定。理查.丹尼斯偶爾也破例試一試抄底或摸頂。在1974年的糖交易中，理查.丹尼斯在60美分/磅的價格拋空糖，但是11月時最高升到66美分/磅，后來一路跌到13美分/磅。但他后來又在10美分/磅附近抄底，屢抄屢敗，據他自己說，賠的錢超過摸頂拋空下來賺的。所以逆勢的結果仍然是得不償失。做單要順勢，勢越強，越容易賺錢。他在交易所現場當交易員，主要是靠跟市場走賺錢。很多人有了利潤總是急著離場，甚至在市場漲停板時也急著獲利出場，生怕賺到的錢泡湯，這時候丹尼斯總是把單子接下來，第二天總是賺大錢。
2、技術分析：理查.丹尼斯分析行情主要以技術分析為主，并根據自己多年的經驗，以跟隨大市趨勢為原則，與他的合伙人數學博士威廉.厄克哈德,設計了一套電腦程序自動交易系統，但當電腦程序自動電腦程序自動交易系統與自己的入市靈感背道而馳時，他會選擇暫時離場，不買不賣。
3、反市場心理：不要向多數人認同，因為在期貨市場大部分人是賠錢的。期貨市場有一種“市場心理指標”指出，如果80%的交易者看多，則表示頭部不遠了，行情會跌；80%的交易者看空，則表示底部不遠了，行情會漲。(但對于初入門者須慎之又慎，筆者。)
4、風險控制：從第一次犯錯誤賠掉1/3本金時起，理查.丹尼斯就學會了風險控制。一般說來，好單進場后不久就會有利潤，一張單進場后要是過了一兩周還賠錢，十有八九是方向錯了。就算回頭打平了出來，但是過了那么長時間你可能還是錯了.進單后總要做最壞的打算，你認為不可能的事情往往就會發生。所以要設好砍倉價位，過了價位堅決砍倉。
1978年理查.丹尼斯決定離開交易所現場，在辦公室做單。原因是幾年前，期貨市場還比較單一，主要是商品期貨。到70年代末，外匯、證券等期貨市場已逐步成熟。為了從更多的市場獲利，理查.丹尼斯決定離開交易所現場，在場外做單。第一年由于不習慣，理查.丹尼斯賠了些錢。后來他發現：
第一，離場做單已沒有現場做單時那么快捷，因此要看得比較遠，
多做一些長線。
其次，在判斷走向方面也不大相同。在場內你可以感覺得到，比如
有幾個人在市場轉向時總是錯，當你知道他們同時做多頭或空頭時
(美國至今仍然采用人工叫價)，你自然就會對市場的走向有較正確
的判斷。離場后這方面的信息沒有了，就得想辦法另找判斷市場的依
據。(對國內大部分的場外投資者來說頗有益處。) |
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